Marketbeat H1 2018: Polski rynek magazynowy pozostaje w świetnej kondycji! [RAPORT]

Na koniec czerwca 2018 roku w budowie pozostawało ok. 2,25 mln mkw. powierzchni magazynowej, co świadczy o rekordowej aktywności deweloperów. Z uwagi na wysoki popyt (2,1 mln mkw.) i niską stopę pustostanów (4% ¬- 573 000 mkw.) deweloperzy zwiększają liczbę inwestycji o charakterze spekulacyjnym lub mieszanym. Na rynku około 75% wolumenu inwestycji zostało już zabezpieczone umowami przednajmu. Międzynarodowa firma doradcza prezentuje wyniki raportu „MARKETBEAT Rynek magazynowy w Polsce – podsumowanie I połowy 2018 roku”.

W pierwszej połowie 2018 roku deweloperzy ukończyli 734 000 mkw. (w 29 projektach), a całkowite zasoby powierzchni magazynowej przekroczyły 14,3 mln mkw., co oznacza wzrost o 21% rok do roku. Największymi rynkami logistycznymi w Polsce pozostają region Warszawy i okolic (27%-owy udział w całkowitej podaży w Polsce), Górny Śląsk (18%), Polska Centralna (14%), region Poznania (13%) i Wrocławia (11%). Najwięcej nowej powierzchni oddano w regionie Polski Centralnej (259 000 mkw.), Górnego Śląska (130 000 mkw.) i okolic Warszawy (114 000 mkw.). Wśród deweloperów najaktywniejsi byli Panattoni (52% nowej podaży) i Hillwood (24%), natomiast Goodman, SEGRO, MLP, 7R Logistic oraz P3, realizują obecnie łącznie 388 000 mkw., czyli 17% inwestycji będących obecnie w budowie. W strukturze popytu pierwsze półrocze 2018 r. zakończyło się rekordowym wynikiem na poziomie 2,1 mln mkw. (wzrost o 17% r/r). Najwięcej transakcji najmu dotyczyło głównych rynków magazynowych: Polski Centralnej (19%) oraz Warszawy i okolic (19%), Górnego Śląska (13%), a także Poznania (11%) i Wrocławia (11%). Najaktywniejszą grupą najemców były firmy logistyczne (30%), sieci handlowe (16%), branża e-commerce (15%) i lekka produkcja (9%).

- Prognozy dotyczące popytu pozostają optymistyczne. Coraz większe zapotrzebowanie na powierzchnie magazynowe i wyspecjalizowane usługi logistyczne w dużej mierze wynikać będzie z dynamicznego wzrostu obrotów w branży e-commerce. Przykładem transakcji powiązanych z rozwojem rynku są umowy zawarte przez sieci handlowe, takie jak na przykład: Smyk w ramach projektu Central European Logistics Hub w Łodzi (70 000 mkw., Panattoni) czy H&M w SEGRO Logistics Park Poznań Gądki (30 000 mkw., SEGRO) – powiedział Adrian Semaan, konsultant w Dziale Powierzchni Przemysłowych i Logistycznych, Cushman & Wakefield, autor raportu.

Niesłabnący popyt na powierzchnie magazynowe spowodował rekordowo niski poziom pustostanów, wynoszący obecnie 4% (573 000 mkw.). Wynik po pierwszej połowie 2018 roku oznacza spadek o 0,7 pp. w porównaniu do stanu sprzed trzech miesięcy i spadek o 1,4 pp. w porównaniu do stanu sprzed roku. Najwięcej powierzchni niewynajętej odnotowano na rynku Warszawa – miasto (10,4%) i w Krakowie (8,4%). Natomiast spadek współczynnika powierzchni wolnej zaobserwowano w regionie Wrocławia (3%, -2,1 pp.) i Poznania (5,5%, -1,6 pp.). Pomimo niskiego poziomu pustostanów, na większości rynków regionalnych czynsze bazowe pozostały na stabilnym poziomie. Na rynku obserwowana jest jednak presja wzrostowa na czynsze efektywne, spowodowana rosnącymi kosztami materiałów i usług budowlanych oraz wzrostem kosztów pracy. Obecnie najwyższe czynsze efektywne obowiązują w regionie Warszawa – miasto (3,50-4,60 EUR/mkw./miesiąc) i w Krakowie (2,80-3,80 EUR/mkw./miesiąc). Mimo wzrostu efektywnych stawek czynszów o około 3-10% na niektórych rynkach w ciągu ostatnich 12 miesięcy, nadal pozostają one na bardzo konkurencyjnym poziomie w porównaniu do krajów Europy Zachodniej i utrzymują się w przedziale 2,05-3,20 EUR/mkw./miesiąc.

- Dobra koniunktura gospodarcza z prognozowanym wzrostem PKB na poziomie 4,6% w 2018 roku, a także dalsze inwestycje infrastrukturalne oraz rozwój branży e-commerce będą wspierać rozwój sektora magazynowego w Polsce. Oczekujemy, że rok 2018 zakończy się kolejnymi rekordami po stronie podaży i popytu – powiedziała Joanna Sinkiewicz, Partner, Dyrektor Działu Powierzchni Przemysłowych i Logistycznych w Cushman & Wakefield Polska.